Des banques qui ne sont plus des banques

Joe Nocera raconte, dans les colonnes du New York Times, sa rencontre avec Robert G. Wilmers, le PDG d’une banque « régionale » de Buffalo, aux Etats Unis, un respectable monsieur de 77 ans. Il lui a rappelé sa conception du banquier : un personnage honorable, impliqué dans la communauté, dont le but est d’attirer les dépôts des clients pour accorder des prêts sains qui permettent aux entreprises de se développer. Mais Wilmers est devenu soucieux : dans les sondages, les banquiers sont désormais devenus la 3ème profession la plus détestée.

Les banques géantes nationales, les « Too big to fail » (trop grosses pour échouer), ont perdu leur raison d’être, estime-t-il. Les 6 plus grosses d’entre elles, dont les bénéfices se sont montés à 75 milliards de dollars l’année dernière, ont réalisé 56 milliards de dollars de chiffre d’affaires pour leurs seules activités de courtage. « Si vous imaginez, comme je le pense, que les plus values de trading vont directement à la ligne du bas (du compte d’exploitation), cela veut dire que le courtage, et non plus le prêt, est la source de la plus grosse partie de leurs bénéfices », affirme-t-il.

Or, c’est ce qui pose problème. D’abord, cela signifie que les banques prennent des risques excessifs. De plus, les CEO ont été rétribués pour une bonne part en fonction des bénéfices issus de ces opérations, ce qui les a poussés à prendre encore plus de risques. Wilmers a ainsi rappelé qu’en moyenne, les PDG des «big six » ont gagné 26 millions de dollars en 2007, plus du double de la rémunération des 500 plus grands PDG hors secteur bancaire. Lui-même n’a gagné que 2 millions de dollars cette année-là…

Le trading des produits dérivés et d’autres produits d’actions n’ont rien à voir avec l’activité réelle de banque, selon lui, et il souhaite qu’une règlementation permette la taxation de ces produits pour en limiter l’utilisation et la profitabilité excessives.

Jamie Dimon, CEO de JPMorgan Chase, qui a gagné plus de 20 millions de dollars l’année dernière, est considéré comme le meilleur président de banque. Il a récemment déclaré : « A ceux qui prétendent que le système serait plus sûr avec de plus petites banques se livrant à des activités de banque traditionnelle, eh bien, je réponds que le système serait plus sûr si nous revenions au cheval et à la carriole. C’est une notion folklorique qui ne marche pas dans le monde réel ».